Riscos de Realizar Investimento com Capital de Terceiros

Riscos de Realizar Investimento com Capital de Terceiros sem um Planejamento Assertivo e um Finance Book

Investir utilizando capital de terceiros — como empréstimos bancários ou financiamentos é uma prática comum em projetos empresariais. No entanto, quando essa operação ocorre sem um planejamento financeiro bem estruturado e sem um Finance Book adequado, os riscos podem se transformar em grandes ameaças à saúde financeira da empresa. O sucesso de qualquer investimento alavancado por crédito está diretamente relacionado à capacidade da empresa de gerar caixa suficiente para honrar seus compromissos financeiros.

A Geração de Caixa como Base do Planejamento

Em um planejamento assertivo, espera-se que a própria geração de caixa do investimento seja capaz de cobrir o serviço da dívida, ou seja, o pagamento das parcelas do empréstimo. Quando essa condição não é atendida, a empresa pode recorrer a capital de giro ou até mesmo sacrificar ativos importantes como garantias bancárias, muitas vezes aceitando valores abaixo do mercado, o que pode comprometer severamente a viabilidade do negócio.

A falta de liquidez também pode gerar um efeito dominó, culminando em processos de recuperação judicial ou até falência em casos mais graves.

Riscos que Podem Comprometer o Resultado do Projeto

Vários fatores podem afetar negativamente o desempenho de um projeto financiado, principalmente se não forem previamente identificados e mitigados no planejamento. Entre os principais riscos, destacam-se:

• Variação na receita devido à perda de um cliente-chave;

• Entrada de novos concorrentes no mercado;

• Reposicionamento de produtos concorrentes, impactando negativamente produtos da curva A;

• Projeções irreais de participação de mercado, que comprometem as expectativas de faturamento;

• Erro no dimensionamento do mercado-alvo, levando a investimentos superdimensionados;

• Alterações na legislação que dificultem ou impeçam a comercialização dos produtos.

Esses são apenas alguns dos inúmeros riscos que um Finance Book precisa mapear para garantir que o projeto seja sustentável e resiliente frente às adversidades.

Avaliação da Capacidade de Exposição ao Risco

Todo projeto precisa avaliar com clareza o seu grau de exposição aos riscos mapeados, alinhando essa exposição à capacidade de risco do empresário. É fundamental entender que cada caso é único — variando conforme o setor, porte do negócio, localização e perfil do empreendedor. Por isso, o Finance Book deve ser personalizado, ajustado à realidade específica do projeto e da empresa que está buscando o crédito.

O Impacto da Falta de Planejamento: Um Alerta Estatístico

Estudos do setor financeiro revelam que mais de 60% das empresas que enfrentam dificuldades financeiras graves o fazem após operações de crédito mal planejadas. Isso ocorre, em grande parte, por ausência de um plano estruturado que contemple diferentes cenários, riscos e estratégias de contingência. A tomada de crédito sem um finance book que detalhe e monitore os indicadores financeiros do projeto é uma das principais causas de endividamento excessivo e quebra de empresas em expansão.

Conclusão: A Importância de um Finance Book Bem Elaborado

Diante da complexidade e dos riscos inerentes à utilização de capital de terceiros, um Finance Book não é um luxo — é uma necessidade estratégica. Ele funciona como um mapa que guia o empresário em cada etapa do projeto, prevendo riscos, monitorando resultados e ajustando o percurso conforme necessário.

Recomenda-se fortemente a contratação de empresas especializadas na elaboração de Finance Books, capazes de desenvolver um plano completo, personalizado e alinhado às melhores práticas de gestão financeira. Investir em planejamento é investir na sobrevivência e no sucesso do seu negócio.